RuStock - котировки акций, графики, отчетности компаний, аналитика

 

Итоги торгов за последний день


АкцияОткрытиеMinMaxЗакрытиеОбъемизм. к закр.изм. с начала год
Сбербанк 222.51 219 223.48 220 11082473200.7 -0.91 -2.31
ЛУКОЙЛ 4246 4206 4281.5 4248 3261293929 0.43 27.4
ГАЗПРОМ ао 145.62 144.36 146.3 145.09 2633117946.2 -0.12 11.18
Новатэк ао 759.9 759.9 812.8 808.1 2268447049 6.72 19.24
ГМКНорНик 11000 10941 11109 11090 2123067759 1.93 2.21
Магнит ао 5279 5210 5329 5210 1303651174 -1.04 -17.82
FIVE-гдр 1819 1800 1878.5 1844.5 1083383147.5 1.74 0
Роснефть 378.2 374.7 379.45 378.3 1054133791.5 0.08 29.78
АЛРОСА ао 92.28 92.28 94.24 93.7 925236826 1.58 24.83
Татнфт 3ао 664.15 663.2 674.65 667.6 862132348 0.54 39.43

Сортировать статьи по: дате | популярности | посещаемости | комментариям | алфавиту

Выручка и чистая прибыль Газпрома по годам

Автор: rustock от 15-07-2015, 05:55

По итогам 2014 года, несмотря на небольшой рост выручки (в рублях), "Газпром" показал существенное снижение чистой прибыли. Стоит оговориться, что совокупный доход компании оказался не таким плохим за счет дохода от курсовой разницы.

 

Динамика выручки и чистой прибыли "Газпрома" по годам, в млрд рублей

выручка и чистая прибыль газпрома по годам

Видно, что последние несколько лет чистая прибыль снижалась - падала рентабельность. Если с 2011 по 2013 годы она была больше 1 трлн рублей, то в 2014 году - лишь 157 млрд (но совокупный доход компании составил 684 млрд рублей).

 

Если посмотреть выручку компании в ценах 2014 года, то увидим, что последние 4 года выручка оставалась на месте.

 

Динамика выручки "Газпрома", в млрд рублей (в ценах 2014 года)

выручка газпрома с учетом инфляции

 

Тем не менее 2014 году далеко до 2009. 70 % газа "Газпром" по-прежнему продает на территории России. И это тормозит рост компании, потому что она не может довести цены в России до рыночных. Европейцам "Газпром" продает газ примерно в 4 раза дороже, чем россиянам.

 

Если говорить о стоимости акций "Газпрома", то последние два года наблюдается осторожный рост.

 

Динамика акций "Газпрома" за последние годы
динамика стоимости акций газпрома на московской бирже

 

Правда, выше 160 рублей за акцию "Газпром" идти не хочет. При выручке в 5.5 трлн рублей и чистых активах в 10 трлн рублей капитализация компании всего 3.5 трлн рублей.

Китайский фондовый рынок стремительно падает

Автор: rustock от 4-07-2015, 05:46

За последние три недели китайский индекс Shanghai Composite упал почти на 30 %.

 

График индекса Shanghai Composite с начала 2015 года
график индекса shanghai composite 2015

 

Индекс остается пока в плюсе с начала года, но признаков завершения падения пока нет. Видно, что срабатывают маржин-коллы. Вопрос, когда возобновятся покупки? На уровне 3500? Вряд ли. На уровне 3000?

 

А что с индексом S&P 500?

 

график индекса sp500 2015 год

 

"Боковик". Расти нет сил, падать нет желания.

Количество буровых на минимуме

Автор: rustock от 13-05-2015, 05:00

Количество буровых в США продолжает снижаться, но дно уже очень близко. Добыча нефти в США будет падать, скорее всего, все лето. Максимальное количество буровых установок было в середине октября прошлого года - 1609. 8 мая осталось только 668. Падение от максимума составляет 68 %.

Изменение количество нефтяных буровых установок в США, данные Baker Hughes
изменения количества буровых установок в США

Количество буровых в США падает, нефть готовится к росту

Автор: rustock от 4-02-2015, 20:09
Количество буровых в США вот уже которую неделю снижается. В 2008 году сланцевую нефть почти не добывали, в основном были только газовые месторождения, но даже на нефтяных месторождениях заметно, что снижение количества буровых произошло не сразу. Если минимальные цены на нефть были в декабре 2008 года, то минимум по буровым - в июне 2009 года (по газовым тоже в июне 2009 года).

График количества буровых установок в США на нефтяных месторождениях, данные Baker Hughes
Количество буровых в США падает, нефть готовится к росту

Можно предположить, что количество буровых продолжит снижаться. И, вероятно, минимум нефтяных цен уже прошел.

Цены на разные сорта нефти в США

Автор: rustock от 14-01-2015, 12:09

Как есть разные сорта пива, так есть и разные сорта нефти. И каждый сорт нефти стоит по-разному. Есть близкие к эталону сорта нефти - это Brent и WTI. Это нефть высокого качества. Сейчас Brent стоит дороже WTI только из-за повышенного предложения на рынке США. И надо понимать, что сланцевая нефть и нефть из песков Канады по качеству хуже WTI и стоит дешевле. Так же, как Urals чуть хуже, чем Brent. Но лишь чуть.

 

И себестоимость добычи в нефтяных песках Канады или на Баккене (крупное сланцевое месторождение) уже давно выше стоимости самой нефти.

 

Цены на разные сорта нефти в США на 13 января, $ за баррель

WTI - 38.75

Oklahoma Sweet+ - 37.80

Texas Panhandle - 36.85
Eastern Colorado - 33.62

Kansas Sweet - 31.57

Nebraska Intermediate - 30.57

Kansas Sour - 26.67

 

Brent сейчас торгуется по 45.67.

Тяжелые времена для банков

Автор: rustock от 8-01-2015, 17:01

В чем-то 2015 год будет похож на 2008-2009 годы. У многих банков ситуация не лучшая. Ключевая ставка - 17 %. Когда такое было? Такие высокие ставки просто убивают как банковский бизнес, так и любой другой бизнес. Да и открывать малорентабельный бизнес при таких ставках попросту глупо. Ну а те, у кого бизнес уже открыт, уже ищут, как и где сэкономить.

 

Все надеются, что Центробанк снизит ключевую стаку с 17 % до как минимум 15 % в ближайшие месяцы. По нашему прогнозу это может произойти в феврале-марте. Это оптимистичный прогноз. Некоторые аналитики считают, что раньше второго квартала о снижении речи идти не будет.

 

На чем экономить? Сокращать количество сотрудников? Оборудование для банков не обновлять? Но стулья, столы, ресепшены все имеют свой срок эксплуатации. Как говорится, встречают по одежке. А банковское оборудование - это именно та одежка, по которой потенциальный клиент делает первое впечатление. И, например, я предпочту банк, где есть диваны, чтобы присесть в ожидании. 

 

И у банков сейчас задача сократить расходы, там, где есть возможность. И не потерять клиентов. Ведь отток в декабре был просто колоссальный.

 

За год банки, конечно, еще не отчитывались. 11 месяцев. И если смотреть на одиннадцать месяцев, то вроде бы ничего серьезного не случилось. Даже наоборот очень многие банки увеличили прибыль. Но ведь самый тяжелый был месяц декабрь.

 

Прибыль банков за 11 месяцев 2014 года, млрд руб.

Сбербанк - 295
ВТБ - 82
Альфа-Банк - 65
Газпромбанк - 34
ВТБ 24 - 23
Райффайзенбанк - 22
Банк Москвы - 14

Открытие - 12.5
Россия - 11.5
Юникредит - 10

 

Из первой десятки только три банка показали результат хуже прошлого года - Сбербанк (-16 %), Райффазенбанк (-0.6 %) и Юникредит (-46 %) - остальные заработали.

 

И если посмотреть на эти результаты, то создается ощущение, что ни на чем экономить нет необходимости. Можно покупать банковское оборудование проводить ребрендинг, выплачивать миллионные бонусы топ-сотрудникам. Но ведь в черные дни декабря ставки МБК ускакивали до небес. 22 декабря месячный MIACR равнялся 30.5 % годовых! Банки занимали на месяц под 30.5 %!!!

 

Это ли не кризис? Каким был отток вкладов в декабре мы узнаем позже. Пока можно проводить только оценки. И эти оценки измеряются сотнями миллиардов рублей. Сотнями. В первые три недели, вероятно, был отток вкладов населения в районе 500-800 млрд!

 

Сейчас картина меняется. Трехмесячный MIACR - 24 %, годовой - 18 %. Сами банки ждут снижения ставок, поэтому не готовы занимать больше, чем на месяц. На три месяц и полгода обороты просто смешные. А ставка MIACR на месяц - 21 %. Это, конечно, все равно много. И в такой ситуации надо очень осторожно вклады открывать. Только в крупных банках.

Дивидендные акции: Windstream Holdings

Автор: rustock от 25-11-2014, 00:32

Дивидендные акции должны не только приносить хорошие дивиденды (по меркам рынка, в сравнении со условно безрисковыми ставками), но и давать курсовой рост стоимости. Если акции будут падать, и дивиденды не будут покрывать убытка от курсовой разницы, то смысл в этих акциях?

 

У идеальных дивидендных акциях:
1. Высокие и стабильные дивиденды
2. Рост стоимости акций за последние 3 года
3. Стабильные финансовые результаты компании (хотя если у компании падает прибыль, она снижает размер дивидендов)

 

Тем, кто торгует на американском фондовом рынке, советуем присмотреться к акциям Windstream Holdings (Win).

 

Windstream Holdings (Win)

график акций windstream holdings за 2 года

Стоимость акций - $ 9.90
Стоимость акций год назад - $ 8.06
Дивиденды за год - $ 1.0 (раз в квартал по $ 0.25)
Доходность за год с учетом дивидендов - 35.2 %

 

Капитализация Windstream Holdings - $ 6 млрд

Выручка за последние 12 месяцев -$ 5.9 млрд

Чистая прибыль за последние 12 месяцев - $ 156 млн

Акции Tesla Motors: инвесторы готовы платить за инновации

Автор: rustock от 6-11-2014, 02:07

График акций Tesla Motors
график акций Tesla Motors
Графику акций Tesla Motors позавидовали бы многие компании. Tesla остается убычтоной, а ее акции за год выросли со $ 160 до $ 230. Акционеры верят в компанию. Сегодня Тесла представила результаты за третий квартал и девять месяцев текущего года.

 

Финансовые результаты Tesla Motors, млн долларов США

 

  3 квартал 2 квартал
Выручка 851,8
769,3
Чистая прибыль -74,7
-61,9
Чистая прибыль на акцию -0,6
-0,5

 

Компания демонстрирует рост выручки, но пока не может вывести чистую прибыль (по стандартам GAAP) в плюс.

 

Старт продаж Tesla Model X сдвинут на первый квартал 2015 года.

Роснефть: третий квартал был неважным

Автор: rustock от 30-10-2014, 00:02

В третьем квартале "Роснефть" ничего не заработала, всю прибыль съела "курсовая разница".

 

Производственные и финансовые результаты компании Роснефть

  9 месяцев 2014 9 месяце 2013 Изменение, %
Добыча углеводородов, тыс. бнэ в сутки 5 073
4 831
+5.0
Переработка нефти, млн т 73,59
65,47
+12.4
Выручка, млрд рублей
4 192
3 344
+25.4
EBITDA, млрд руб.
869
674
+28.9
Чистая прибыль*, млрд руб.
260
251
+4.4
Чистые активы, млрд руб.
3 252
3 185
+2.1
Обязательства (с учетом предоплат за нефть), млрд руб.
4 980
4 019
+23.9
Краткосрочный обязательства, млрд руб.
1 789
1 059
+68.9

* - Исключая эффект переоценки приобретенных активов ТНК-BP в размере 167 млрд руб.

 

Структура денежных средств и эквивалентов

У Роснефти на 30 сентября 2014 года в графе "денежные средства и эквиваленты" было 139 млрд рублей. Еще 671 млрд рублей проходило по статье "прочие оборотные финансовые активы", большую часть из которых занимали банковские депозиты. У "Роснефти" депозитов в долларах чуть больше $ 11 млрд + на 63 млрд рублей рублевых депозитов. Реально получается, что у компании 810 млрд рублей (а сейчас уже больше за счет роста курса доллара) денежных средств.

 

Структура кредитов и займов

У компании на 2.5 трлн рублей кредитов и займов. 1.05 трлн рублей нужно вернуть в течение года. Более 80 % долга (около $ 50 млрд) номинировано в долларах и евро. То есть рост курса доллара и евро увеличивает стоимость долга в рублях. 

 

Челябинские горки. Покупайте акции Мечела - адреналин обечпечен

Автор: rustock от 1-10-2014, 19:36

Мечел на прошлой неделе был близок к банкротсву как никогда. У компании не получалось договориться с кредиторами, и ВТБ подал иск в суд. Стоит сказать, что у Мечела колоссальный долг. Мечел мог давно стать банкротом, если бы не два "но". Первое - Мечел - крупное предприятие, банкротство бы ухудшило социальную ситуацию в Челябинской области (в первую очередь). Второе - основные кредиторы Мечела - ВТБ, Сбербанк и Газпромбанк. Именно этим пользовался Мечел, выторговывая себе отсрочки, особые условия, считая, что такое предприятие никто банкротить не позволит.

А ВТБ взял и подал иск, и тогда мелкие инвесторы поняли, что дело запахло керосином. Акции Мечела рухнули с 35 рублей до 15. Банкротство компании стало более чем реально. По облигация проценты стали заоблачными.

 

А затем из аппарата президента России пришла информация, что стороны пошли пришли к консенсусу. И акции Мечела рванули вверх. Сегодня утром еще за обыкновенные акции Мечела давали 31 рубль, пока Сбербанк не подал иск к Мечелу. О как! Неожиданный поворот. Если стороны почти договорились, то почему вдруг иск? Снова акции рванули вниз.

 

Американские горки и рядом не стояли с челябинскими. Мечел сперва рухнул на 60 %, затем вырос более чем на 100 %, теперь снова падает.